Genesis Holdings, Inc. (OTCID : GNIS) a annoncé le 29 septembre 2026 avoir finalisé des accords définitifs d'échange de créances avec les sept porteurs de ses billets à ordre convertibles hérités, y compris tous ceux qui s'étaient précédemment abstenus. Les porteurs ont échangé leurs billets hérités contre des actions préférentielles de série D de la société et ont renoncé à une partie des obligations impayées. Les billets hérités ont été annulés et résiliés, aucun principal, intérêt, montant de défaut ou droit de conversion ne subsistant. Cet échange fait suite à l'annonce par la société, en juin 2026, d'un cadre initial d'échange de créances.
Chaque action préférentielle de série D a une valeur nominale de 1,00 $ et est convertible, au gré du porteur, en actions ordinaires à un prix de conversion égal au prix de clôture acheteur le plus bas de l'action ordinaire au cours des cinq jours de bourse précédant la conversion, sans décote. Un porteur ne peut convertir dans la mesure où, après conversion, il détiendrait, avec ses affiliés, plus de 9,99 % des actions ordinaires en circulation de la société, étant entendu qu'un porteur peut augmenter cette limite moyennant un préavis de 61 jours à la société. Les actions préférentielles de série D ne portent pas de dividende sauf en cas de manquement important. La société peut racheter les actions préférentielles de série D à 120 % de leur valeur nominale au cours des 180 premiers jours suivant l'émission et à 125 % de leur valeur nominale au cours des 180 jours suivants.
« La finalisation de cet échange avec l'ensemble de nos sept (7) porteurs de billets hérités constitue une étape importante pour Genesis », a déclaré Oscar Brito, PDG de Genesis Holdings. « Nos investisseurs ont travaillé avec nous de manière constructive, acceptant de renoncer à un tiers des montants dus et de remplacer les billets hérités par des actions préférentielles. Nous apprécions leur soutien et nous estimons que cet échange permet à la société de se concentrer sur ses initiatives opérationnelles. »
Aux termes des accords d'échange de créances, chaque porteur s'est engagé à ne transférer aucun titre de la société pendant 30 jours suivant la clôture et à ne pas convertir ses actions préférentielles de série D pendant 60 jours suivant la clôture, sous réserve d'exceptions limitées. Pendant six mois suivant la fin de la période de blocage de 30 jours, chaque porteur ne peut transférer, un jour de bourse donné, des actions ordinaires représentant plus de 10 % du volume moyen quotidien de transactions des cinq jours de bourse précédents. La société entend mettre en œuvre ces restrictions par des instructions à son agent de transfert et des mentions restrictives, le cas échéant.
Genesis estime que la finalisation de cette restructuration intervient à un moment important pour Travaleo, la plateforme de tokenisation et d'investissement immobilier de marque détenue en propriété exclusive par la société. Travaleo et Aurami Capital évaluent une collaboration potentielle portant sur un ou plusieurs véhicules d'investissement immobilier privé proposés, axés sur des opportunités immobilières de luxe de marque avec des promoteurs de premier plan à Miami, sous réserve de la finalisation des structures applicables, des documents d'offre, des exigences réglementaires et des processus d'intégration des investisseurs. La société a également annoncé que Travaleo établit son nouveau siège à Miami au 175 Northwest 7th Street, Miami, Floride, dans des bureaux partagés avec Aurami Capital. Genesis s'attend à ce que ce lieu partagé facilite la coordination entre Travaleo et Aurami Capital dans l'évaluation de structures de fonds potentielles.
« La finalisation de cette restructuration à la veille de nos lancements de fonds anticipés nous donne une base bien plus solide pour la prochaine phase », a ajouté M. Brito. « Travailler depuis Miami aux côtés d'Aurami Capital nous permettra de combiner notre infrastructure d'investissement numérique avec l'expérience du marché immobilier d'Aurami et ses relations sectorielles à Miami, en Amérique latine et en Europe. Ces opportunités restent subordonnées à des accords définitifs, à un examen de conformité et au lancement réussi des fonds sous-jacents. »
La société prévoit de publier un bilan pro forma non audité actualisé reflétant l'échange finalisé et de rendre compte de la transaction de manière responsable dans ses prochaines communications financières. Genesis estime que la restructuration améliore sensiblement la qualité de sa structure de capital, élimine la principale source de dilution à prix variable associée aux billets hérités et fournit une base plus solide pour ses initiatives opérationnelles et de croissance. Les investisseurs peuvent en savoir plus sur Aurami Capital à l'adresse https://auramicapital.com/, sur Miami Real Investment à l'adresse https://miamirealinvestment.com/, et sur Travaleo à l'adresse https://www.travaleo.com/. Le communiqué de presse original est disponible à l'adresse www.newmediawire.com.
La finalisation de cet échange de créances pourrait avoir des implications importantes pour Genesis Holdings et ses parties prenantes. En éliminant les obligations convertibles héritées, la société supprime une source de dilution à prix variable qui pèse souvent sur les cours des actions. La renonciation par les porteurs à un tiers des soldes impayés témoigne d'un fort soutien des investisseurs et pourrait améliorer le bilan de la société. La restructuration pourrait également renforcer la capacité de Genesis à poursuivre ses initiatives de tokenisation immobilière via Travaleo. Le projet de siège à Miami et la collaboration potentielle avec Aurami Capital positionnent la société pour tirer parti du marché immobilier de luxe du sud de la Floride. Cependant, des risques subsistent, notamment une dilution potentielle résultant de futures conversions d'actions préférentielles de série D, des restrictions sur les financements futurs en raison de clauses de la nation la plus favorisée, et des incertitudes réglementaires entourant les titres tokenisés. Le succès des lancements de fonds anticipés dépendra d'accords définitifs, d'examens de conformité et des conditions de marché. Les investisseurs et les observateurs du secteur surveilleront si cette restructuration fournit la base escomptée pour la croissance.
