HeartBeam Inc. obtient une recommandation d'achat de Roth Capital avec un objectif de prix de 4 dollars

Roth Capital Partners a initié la couverture de HeartBeam Inc. (NASDAQ: BEAT) avec une recommandation d'achat et un objectif de prix de 4 dollars, mettant en avant le catalyseur à court terme que représente l'approbation anticipée de la FDA pour son logiciel innovant de synthèse d'ECG 12 dérivés. Le rapport de recherche souligne le dispositif compact de HeartBeam, de la taille d'une carte de crédit et sans câble, capable de synthétiser un ECG complet à 12 dérivés, représentant une avancée significative dans la surveillance cardiaque à distance.

Les analystes de Roth Capital, dirigés par Kyle Bauser, Ph.D., considèrent que HeartBeam est sous-évaluée compte tenu de sa solide validation clinique, de sa structure de coûts allégée et de son potentiel à redéfinir la détection et le traitement des arythmies dans les environnements de soins décentralisés. L'étude pivot VALID-ECG (n=198) a démontré un accord diagnostique de 93,4% entre l'ECG synthétisé de HeartBeam et les systèmes ECG 12 dérivés standard, confirmant la fiabilité de la technologie pour l'évaluation des arythmies.

L'approbation de la FDA pour le logiciel de synthèse est anticipée d'ici la fin 2025, permettant un déploiement commercial ciblé dans les marchés de la cardiologie de conciergerie et préventive avant une adoption plus large. Le modèle financier de Roth Capital projette une rentabilité d'ici 2027 et estime des revenus de 20 millions de dollars d'ici 2028, soutenus par des marges brutes de 70% et des flux de revenus récurrents évolutifs. Pour consulter le rapport complet, visitez le site de Roth Capital.

La firme a appliqué un multiple de 9x EV/ventes à son estimation pour l'exercice 2028, actualisé sur deux ans à 10%, pour parvenir à l'objectif de prix de 4 dollars. Roth Capital a comparé le potentiel de valorisation de HeartBeam à des transactions précédentes telles que l'acquisition de Preventice Solutions pour 1,2 milliard de dollars (8x ventes des douze derniers mois) et le rachat de BioTelemetry pour 2,8 milliards de dollars (6x ventes des douze derniers mois).

La conclusion du rapport indique que la précision diagnostique alimentée par l'IA de HeartBeam, sa préparation réglementaire et son avantage de premier arrivant dans la surveillance à distance 12 dérivés la positionnent comme une opportunité convaincante dans les secteurs de la technologie médicale et de la santé numérique à forte croissance. Cette technologie pourrait transformer fondamentalement la manière dont les conditions cardiaques critiques sont détectées et surveillées en dehors des établissements médicaux, offrant aux médecins la capacité d'identifier les tendances de santé cardiaque et de diriger les patients vers les soins appropriés où qu'ils se trouvent.